§1重要提示
   基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本年度报告已经全部独立董事签字同意，并由董事长签发。
   基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2007年3月29日复核了本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
   基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
   基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
   本报告中的财务会计报告已经审计，普华永道中天会计师事务所有限公司为本基金出具了标准无保留审计意见的审计报告，请投资者注意阅读。
   本年度报告摘要摘自年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读年度报告正文。
   §2 基金简介
   2.1基金基本资料
   （1）基金名称            嘉实沪深300指数证券投资基金(LOF)
   （2）基金简称            嘉实300
   （3）基金交易代码            160706
   （4）基金运作方式            上市契约型开放式
   （5）基金合同生效日            2005年8月29日
   （6）报告期末基金份额总额        323,536,756.55份
   （7）基金合同存续期    不定期
   （8）基金份额上市的证券交易所    深圳证券交易所
   （9）上市日期            2005年10月17日
   2.2基金产品说明
   （1）投资目标    本基金进行被动式指数化投资，通过严格的投资纪律约束和数量化的风险管理手段，力争控制本基金的净值增长率与业绩衡量基准之间的日平均跟踪误差小于0.3%，以实现对沪深300指数的有效跟踪，谋求通过中国证券市场来分享中国经济持续、稳定、快速发展的成果。
   （2）投资策略    本基金为被动式指数基金，原则上采用指数复制法，按照成份股在沪深300指数中的基准权重构建指数化投资组合。
   （3）业绩比较基准    沪深300指数增长率×95％＋银行同业存款收益率×5％
   （4）风险收益特征    本基金运用指数复制法进行被动式指数化投资，力争控制本基金净值增长率与业绩衡量基准之间的日平均跟踪误差小于0.3%。
   2.3基金管理人
   （1）名称        嘉实基金管理有限公司
   （2）注册地址    上海市浦东新区富城路99号震旦国际大楼1702室
   （3）办公地址    北京市建国门北大街8号华润大厦8层（100005）
   （4）互联网网址    http://www.jsfund.cn
   （5）法定代表人    王忠民
   （6）总经理    赵学军
   （7）信息披露负责人    胡勇钦
   （8）联系电话    （010）65188866
   （9）传真        （010）65185678
   （10）电子邮箱    service@jsfund.cn
   2.4基金托管人
   （1）名称            中国银行股份有限公司
   （2）注册地址、办公地址    北京西城区复兴门内大街1号（100818）
   （3）互联网网址        http://www.boc.cn
   （4）法定代表人        肖钢
   （5）托管部门总经理        秦立儒
   （6）信息披露负责人        宁敏
   （7）联系电话        （010）66594977
   （8）传真            （010）66594942
   （9）电子邮箱        tgxxpl@bank-of-china.com
   2.5信息披露
   （1）信息披露报纸名称    《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》
   （2）登载年度报告正文的管理人互联网网址    http://www.jsfund.cn
   （3）基金年度报告置备地点    北京市建国门北大街8号华润大厦8层嘉实基金管理有限公司
   §3 主要财务指标、基金净值表现及收益分配情况
   下述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
   3.1主要财务指标                                          单位：元
   序号    项目                2006年            2005年
   1        基金本期净收益            162,890,516.63        -2,442,484.98
   2        基金份额本期净收益        0.4855            -0.0026
   3        期末可供分配基金份额收益    0.2394            -0.0192
   4        期末基金资产净值        560,358,003.96        945,519,524.98
   5        期末基金份额净值        1.732            0.981
   6        本期基金份额净值增长率        120.1930%        -1.9000%
   注：本基金合同生效日为2005年8月29日，2005年度主要财务指标的计算期间为2005年8月29日至2005年12月31日。
   3.2基金净值表现
   3.2.1本基金份额净值增长率与同期业绩比较基准收益率比较表
   阶段        净值增长率①    净值增长率标准差②    业绩比较基准收益率③    业绩比较基准收益率标准差④    ①－③    ②－④
   过去三个月        42.55%        1.36%            42.82%            1.37%                -0.27%    -0.01%
   过去六个月        44.33%        1.34%            43.78%            1.34%                0.55%    0.00%
   过去一年        120.19%        1.32%            112.79%            1.33%                7.40%    -0.01%
   自基金合同生效                                                                      
   起至今        116.01%        1.22%            111.82%            1.24%                4.19%    -0.02%
   3.2.2本基金合同生效以来基金份额净值变动情况，及与同期业绩比较基准的变动比较
   图1：嘉实300基金累计份额净值增长率及同期业绩比较基准收益率的历史走势对比图
   （2005年8月29日至2006年12月31日）
   注：按基金合同约定，本基金自基金合同生效起3个月内为建仓期。报告期内本基金的各项投资比例符合基金合同第十七条（（二）投资范围和（七）投资禁止行为与限制）的规定：（1）基金财产参与股票发行申购，所申报的金额不得超过本基金的总资产，所申报的股票数量不得超过拟发行股票公司本次发行股票的总量；（2）原则上将不低于90%的基金资产净值投资于沪深300指数成份股和备选成份股，其中备选成份股投资比例不高于15%，现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值5%。（3）法律法规或监管部门对上述比例限制另有规定的，从其规定。
   由于基金规模或市场的变化导致的投资组合超过上述约定的比例不在限制之内，但应在10个交易日内进行调整，并符合相应的规定。
   3.2.3本基金基金合同生效以来每年的净值增长率，并与同期业绩比较基准的收益率比较
   图2：嘉实300基金净值增长率与业绩比较基准历年收益率对比图
   3.3自基金合同生效以来每年的基金收益分配情况
   年度    每10份基金份额分红数    备注
   2006年    2.500
   2005年    无
   合计    2.500
   §4 管理人报告
   4.1 基金管理人及基金经理情况
   4.1.1基金管理人及其管理基金的经验
   本基金管理人为嘉实基金管理有限公司，成立于1999年3月25日，是经中国证监会批准设立的第一批基金管理公司之一，注册资本1亿元，注册地上海，公司总部设在北京，并在深圳、成都设有分公司。公司获得首批全国社保基金、企业年金投资管理人资格。2005年公司引入新股东德意志资产管理（亚洲）有限公司，成为中外合资基金管理公司。
   截止2006年12月31日，基金管理人共管理2只封闭式证券投资基金、11只开放式证券投资基金，具体包括基金泰和、基金丰和、嘉实成长收益基金、嘉实增长基金、嘉实稳健基金、嘉实债券基金、嘉实服务增值行业基金、嘉实浦安保本基金、嘉实货币市场基金、嘉实300指数基金、嘉实超短债基金、嘉实主题精选基金和嘉实策略增长基金，其中嘉实增长基金、嘉实稳健基金、嘉实债券基金3只开放式基金属于嘉实理财通系列系列基金。同时，管理多个全国社保基金、企业年金基金投资组合。
   4.1.2基金经理简介
   杨宇先生，南开大学经济学硕士，8年证券从业经验。曾先后担任平安保险投资管理中心基金交易室主任及天同基金管理有限公司投资部总经理兼基金经理。2004年7月加入嘉实基金管理有限公司，2005年8月至今任本基金基金经理。
   杨宇先生长期从事指数化投资管理工作，对指数基金的投资管理、风险控制、指数化交易等方面具备丰富的投资管理经验。
   3.2报告期内基金运作的遵规守信情况说明
   在报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金销售管理办法》及其他有关法律法规、规章、行业监管规则和《嘉实沪深300指数证券投资基金基金合同》的规定和约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在控制风险的前提下为基金份额持有人谋求最大利益，无损害基金份额持有人利益的行为。
   2006年7月28日至8月10日因市场波动等原因致使本基金持有的现金或到期日在一年以内的政府债券的比例略低于5%，基金托管人提示后，8月11日调整至5%以上。
   4.3 报告期内基金投资策略和业绩表现的说明与解释
   截至报告期末本基金份额净值为1.732元，本报告期份额净值增长率为120.19%，同期业绩比较基准收益率为112.79%。
   2006年度，本基金日均跟踪误差为0.09%，年度化拟合偏离度为1.47%，符合基金合同中约定的年度化跟踪误差不超过3%的限制。本基金通过合理的指数交易策略和严格的现金流管理，将基金申购、赎回这一影响跟踪误差的主要常规因素控制到较低水平。
   4.4  宏观经济、证券市场及行业走势等简要展望
   从宏观经济层面，2007年中国经济依然能够保持高速增长，GDP增长率有望达到或超过9.5%的水平。股权分置改革和股权激励等制度变革将带来公司治理的改善和经营效率的提高，资产注入和整体上市也有利于上市公司业绩的跳跃性增长。未来2-3年，上市公司的盈利增速将持续高于社会企业的盈利增速，预期将达到20%或更高的水平。
   宏观经济和上市公司业绩高速增长、人民币升值带来上市公司估值水平的提升、制度性变革推动上市公司本质还原和市场约束机制的逐步形成、储蓄资金持续流入股市带来的资金充裕，这些因素将为中国股市带来一个前所未有的市场环境，我们对2007年的证券市场充满信心。
   2006年的A股牛市为指数基金在中国的发展带来了难得的历史机遇，指数基金的净值增长率超过了股票型基金的平均水平，良好的投资业绩使指数基金正在得到越来越多的基金投资者的认同。在牛市的市场环境下，指数基金因其与指数的高度相关性成为分享牛市成长的理想投资工具，避免了众多中小投资者经常遇到的"赚了指数不赚钱"的尴尬局面。
   预期2007年将推出我国一个股指期货，该期货以本基金的标的指数--沪深300指数为标的。股指期货产品的推出，将在一定程度上丰富资本市场的产品结构，吸引不同风险偏好的投资者进入市场，从而增强基础股票市场的有效性、提高指数成份股的估值水平。
   作为一个被动型指数基金的管理人，我们对中国证券市场的长期发展充满信心，对指数基金在中国的发展前景充满信心。我们将继续秉承指数投资策略，为投资者提供一个分享指数成长的有效投资工具。
   §5 托管人报告
   本报告期内，中国银行股份有限公司（以下称"本托管人"）在对嘉实沪深300指数证券投资基金（以下称"本基金"）的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。
   本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管合同的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核；2006年7月28日至8月10日，本基金持有的现金或到期日在一年以内的政府债券的比例略低于5%，经本托管人提示后，8月11日，本基金调整至5%以上。
   本年度报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容真实、准确和完整。
   §6 审计报告
   嘉实沪深300指数证券投资基金2006年度财务会计报告已由普华永道中天会计师事务所有限公司审计、注册会计师汪棣、魏珣签字出具了"无保留意见的审计报告"（普华永道中天审字〔2007〕第20477号）。
   §7 财务会计报告
   7.1基金会计报表
   7.1.1资产负债表                                                 单位：元
   资产            附注        2006年12月31日    2005年12月31日
   银行存款            6.2.7（十四）    7,512,014.31     50,573,115.83
   清算备付金    　                1,127,521.47     2,617,376.26
   交易保证金            6.2.7（十五）    316,700.00     655,023.70
   应收证券清算款                49,979,078.46
   应收利息             6.2.7（一）    115,880.31     16,356.88
   应收申购款                    2,039,977.91     35,322.06
   股票投资市值                32,149,027.49     897,113,347.02
   其中：股票投资成本                39,057,068.10     905,197,447.48
   债券投资市值                9,881,770.00
   其中：债券投资成本                59,881,770.00
   权证投资                    843,000.300
   其中：权证投资成本                      1
   买入返售证券                            1
   待摊费用            6.2.7（二）    197,601.72
   资产总计                    563,985,891.49     1,001,187,221.93
   负债
   应付证券清算款                233,771.44
   应付赎回款                    2,509,243.12     54,341,828.56
   应付赎回费                    9,060.96     166,222.81
   应付管理人报酬                210,410.81     386,356.10
   应付托管费                    42,082.16     77,271.23
   应付佣金            6.2.7（四）    289,778.77     366,018.25
   应付利息
   其他应付款            6.2.7（五）    250,210.00     250,000.00
   卖出回购证券款    　
   预提费用            6.2.7（六）    83,330.27     80,000.00
   负债合计    　                3,627,887.53     55,667,696.95
   持有人权益    　        　    　
   实收基金            6.2.7（七）    323,536,756.55     964,033,132.83
   未实现利得            6.2.7（八）    159,354,473.08     -15,771,969.62
   未分配基金净收益                77,466,774.33     -2,741,638.23
   持有人权益合计    　            60,358,003.96     945,519,524.98
   负债及持有人权益总计    　        563,985,891.49     1,001,187,221.93
   附注：基金份额净值                1.732    0.981
   7.1.2经营业绩表及收益分配表
   （一）经营业绩表                                                单位：元
   项目                附注        2006年度    2005年8月29日至2005年12月31日止期间
   收入        　    　
   股票差价收入            6.2.7（九）    146,788,510.16     -9,431,801.91
   债券差价收入            6.2.7（十）    68,487.61
   权证差价收入            6.2.7（十五）    10,562,430.71     7,053,499.78
   债券利息收入                    109,289.70
   存款利息收入                    229,236.15     367,306.31
   股利收入                        6,372,703.51     939,532.58
   买入返售证券收入                     249,031.00
   其他收入                6.2.7（十一）    1,773,766.39     378,255.59
   收入合计                        165,904,424.23     -444,176.65
   费用        　        　
   基金管理人报酬            6.2.6（二）    2,054,450.31     1,506,822.09
   基金托管费                6.2.6（二）    410,890.00     301,364.38
   卖出回购证券支出                    61,086.78     　
   其他费用                6.2.7（十二）    487,480.51     190,121.86
      其中：上市年费                    105,000.00     0.00
            信息披露费                    297,594.99     102,398.28
            审计费用                    50,000.00     80,000.00
   费用合计    　                    3,013,907.60     1,998,308.33
   基金净收益    　                    62,890,516.63     -2,442,484.98
   加：未实现估值增值/(减值 )变动数    6.2.7（八）    202,019,059.85     -8,084,100.46
   基金经营业绩    　                364,909,576.48     -10,526,585.44
   （二）基金收益分配表                                              单位：元
   项目            附注        2006年度    2005年8月29日至2005年12月31日止期间
   基金净收益    　                162,890,516.63     -2,442,484.98
   加：年初累计基金净收益    　        -2,741,638.23
   本期损益平准金                          
   申购    　                68,986,220.36     -1,149,709.61
   赎回    　                -78,217,630.13     850,556.36
   可供分配基金净收益    　            150,917,468.63     -2,741,638.23
   减：本期已分配基金净收益    6.2.7（十三）    73,450,694.30
   未分配基金净收益    　            77,466,774.33     -2,741,638.23
   7.1.3基金净值变动表                                                  单位：元
   项目            附注        2006年度        2005年8月29日至2005年12月31日止期间
   一、期初基金净值    　            945,519,524.98         867,126,900.07
   二、本期经营活动    　    　        　
   基金净收益    　                162,890,516.63         -2,442,484.98
   未实现估值增值变动数    　        202,019,059.85         -8,084,100.46
   经营活动产生的基金净值变动数        　    364,909,576.48     -10,526,585.44
   三、本期基金份额交易    　        　    　
   基金申购款    　                745,696,834.94         390,554,541.53
      其中：分红再投资    　            4,031,664.53         0.00
   基金赎回款    　                -1,422,317,238.14     -301,635,331.18
   基金份额交易产生的基金净值变动数    　    -676,620,403.20     88,919,210.35
   四、本期向持有人分配收益    　    　    　
   向基金份额持有人分配收益产生的基金净值变动数     　        -73,450,694.30
   五、期末基金净值    　            560,358,003.96         945,519,524.98
   7.2 年度会计报表附注
   7.2.1本报告期本基金所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。
   7.2.2重大会计差错的内容和更正金额
   本报告期本基金无重大会计差错的内容和更正金额。
   7.2.3关联方关系及关联方交易
   （一）关联方关系
   关联方名称                与本基金的关系
   嘉实基金管理有限公司        基金管理人、基金注册登记机构、基金销售机构
   中国银行股份有限公司        基金托管人、基金代销机构
   中诚信托投资有限责任公司        基金管理人的股东
   立信投资有限责任公司        基金管理人的股东
   德意志资产管理(亚洲)有限公司        基金管理人的股东
   吉林省信托投资有限责任公司        基金管理人原股东
   北京证券有限责任公司        基金管理人原股东、基金代销机构
   国都证券有限责任公司        基金管理人控股股东的子公司、基金代销机构
   中诚期货经纪有限责任公司        基金管理人控股股东的子公司
   （二）关联方交易
      下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
      1. 通过关联方席位进行的交易
       本基金本年度未通过关联方席位进行证券交易。
   2. 关联方报酬
   (1) 基金管理人报酬
   支付基金管理人嘉实基金管理有限公司的基金管理人报酬按前一日基金资产净值0.50%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日基金管理人报酬＝前一日基金资产净值 × 0.50% / 当年天数。
   本基金在本会计期间需支付基金管理人报酬2,054,450.31元（2005：1,506,822.09元）。
   (2) 基金托管费
   支付基金托管人中国银行股份有限公司的基金托管费按前一日基金资产净值0.10%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日基金托管费＝前一日基金资产净值 ×0.10% / 当年天数。
   本基金在本会计期间需支付基金托管费410,890.00元（2005：301,364.38元）。
   3. 与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易
   本基金与基金托管人中国银行股份有限公司通过银行间市场进行的债券交易如下:
   项目            2006年        2005年
   买入债券结算金额    19,874,834.11        0
   卖出债券结算金额    9,991,300.00        0
              4．由关联方保管的银行存款余额及由此产生的利息收入
   本基金的银行存款由基金托管人保管，按约定利率计息。基金托管人于2006年12月31日保管的银行存款余额为7,512,014.31元(2005：50,573,115.83元)。本年度由基金托管人保管的银行存款产生的利息收入为218,950.75元(2005：331,436.53元)。
   5、关联方持有的基金份额
   （1）基金管理人投资本基金情况
   项目                2006年度    2005年度
                       数量（份）    占基金总份额比例    适用费率    数量（份）    占基金总份额比例    适用费率
   报告期期初持有基金份额        20,000,800    2.07%            -        -
   报告期间认购基金份额        -        -            20,000,800    2.07%        每笔1,000元
   报告期间赎回基金份额        -        -            -        -
   报告期末持有基金份额        20,000,800    6.18%            20,000,800    2.07%
   注：基金管理人于2005年8月19日认购本基金基金份额20,000,000份，认购费1,000元。
   （2）基金管理人主要股东及其控制的机构投资本基金情况
   ① 基金管理人主要股东中诚信托投资有限责任公司投资本基金情况：无
   ②基金管理人主要股东中诚信托投资有限责任公司控制的机构投资本基金情况
   持有人名称            2006年度    2005年度
                   期末持有基金份额（份）    占基金总份额的比例    期末持有基金份额（份）    占基金总份额的比例
   国都证券有限责任公司    5,000,000        1.55%            5,010,800        0.52%
   中诚期货经纪有限责任公司    843,600            0.26%            1,060,000        0.11%
   7.2.4报告期末流通转让受到限制的基金资产
   （1）2006年12月31日，本基金持有以下因股权分置改革而暂时停牌的股票（单位：元）
   序号    股票代码    股票简称    停牌日期    年末估值单价    复牌日期    复牌开盘单价    数量（股）    年末估值总额
   1        600102        莱钢股份    2006-9-20    6.13        2007-1-18    10.00        83,428        511,413.64
   2        600115        S东航        2006-12-8    3.73        2007-1-12    4.22        91,550        341,481.50
   3        600786        S东锅        2006-12-20    28.90        2007-2-13    30.35        36,840        1,064,676.00
   4        000423        S 阿  胶    2006-12-4    13.69        尚未公告    尚未公告    95,115        1,302,124.35
   5        000895        S 双  汇    2006-6-1    31.17        尚未公告    尚未公告    67,510        2,104,286.70
   （2）截至2006年12月31日，本基金持有非公开发行的股票：无
   （3）截至2006年12月31日，本基金持有其他流通受限的股票：            单位：元    
   序号    股票代码    股票简称    数量(股)    总成本        总市值        估值方法    转让受限原因        转让受限期限
   1        002070        众和股份    10,863        96,028.92    149,909.40    市价        自上市日起锁定期3个月    2006-10-12至2007-1-12
   2        002080        中材科技    7,321        65,742.58    142,027.40    市价        自上市日起锁定期3个月    2006-11-20至2007-2-26
   3        002084        海鸥卫浴    9,587        76,983.61    213,502.49    市价        自上市日起锁定期3个月    2006-11-24至2007-2-26
   4        002088        鲁阳股份    6,735        74,085.00    181,710.30    市价        自上市日起锁定期3个月    2006-11-30至2007-2-28
   5        002095        网盛科技    4,146        58,417.14    228,527.52    市价        自上市日起锁定期3个月    2006-12-15至2007-3-15
   6        002097        山河智能    7,814        78,140.00    253,251.74    市价        自上市日起锁定期3个月    2006-12-22至2007-3-22
   7        600017        日照港        23,313        109,571.10    168,319.86    市价        自上市日起锁定期3个月    2006-10-17至2007-1-18
   8        601333        广深铁路    73,268        275,487.68    527,529.60    市价        自上市日起锁定期3个月    2006-12-22至2007-3-22
   9        601398        工商银行    179,456        559,902.72    1,112,627.20    市价        自上市日起锁定期3个月    2006-10-27至2007-1-29
   10        601628        中国人寿    22,050        416,304.00    416,304.00    成本        自上市日起锁定期3个月    2007-1-9至2007-4-9
       合 计        　                    1,810,662.75    3,393,709.51    　    　    　
   （4）流通受限制不能自由转让的债券：无
   (5) 截至2006年12月31日，本基金持有以下因公布的重大事项可能产生重大影响而被暂时停牌的股票，这些股票将在重要信息披露完成后并经交易所批准后复牌。      单位：元
   序号    股票代码    股票简称    停牌日期    年末估值 单价    复牌日期    复牌开盘单价    数量（股）    年末估值总额
   1        600875        东方电机    2006-12-20    27.10        2007-2-5    29.81        25,654        695,223.40
    §8投资组合报告
   8.1报告期末基金资产组合情况
   资产类别            金额（元）    占基金总资产的比例
   股票            532,149,027.49    94.36%
   债券            19,881,770.00    3.53%
   权证            843,000.00    0.15%
   银行存款及清算备付金合计    8,639,535.78    1.53%
   其他资产            2,472,558.22    0.43%
   合计            563,985,891.49    100.00%
   8.2报告期末按行业分类的股票投资组合
   行业                股票市值（元）    市值占基金资产净值比例
    A 农、林、牧、渔业         1,513,002.68     0.27%
    B 采掘业                 25,992,602.66     4.64%
    C 制造业                 202,959,612.70     36.23%
     C0 食品、饮料             35,357,357.63     6.31%
     C1 纺织、服装、皮毛         5,927,691.98     1.06%
     C2 木材、家具                
     C3 造纸、印刷             2,342,232.39     0.42%
     C4 石油、化学、塑胶、塑料     18,305,292.97     3.27%
     C5 电子                 8,146,503.34     1.45%
     C6 金属、非金属             72,494,916.93     12.94%
     C7 机械、设备、仪表         47,160,259.64     8.42%
     C8 医药、生物制品         11,290,197.79     2.01%
     C99 其他制造业             1,935,160.03     0.35%
    D 电力、煤气及水的生产和供应业     28,189,363.64     5.03%
    E 建筑业                 4,303,058.41     0.77%
    F 交通运输、仓储业         45,670,401.99     8.15%
    G 信息技术业             32,129,978.06     5.73%
    H 批发和零售贸易             17,896,638.42     3.19%
    I 金融、保险业             103,599,623.16     18.49%
    J 房地产业             34,888,041.25    6.23%
    K 社会服务业             10,433,759.81     1.86%
    L 传播与文化产业             4,148,555.65     0.74%
    M 综合类                 20,424,389.06     3.64%
   合计                532,149,027.49    94.97%
   8.3报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的的前十名股票明细
   序号    股票代码    股票简称    数量(股)    期末市值(元)    市值占基金资产净值比例
   1        600036        招商银行    1,817,004     29,726,185.44    5.30%
   2        600016        民生银行    2,141,452     21,842,810.40    3.90%
   3        000002        万  科Ａ    1,149,926     17,754,857.44    3.17%
   4        600030        中信证券    538,290     14,738,380.20    2.63%
   5        600019        宝钢股份    1,580,838     13,690,057.08    2.44%
   6        601398        工商银行    2,055,356     12,743,207.20    2.27%
   7        600050        中国联通    2,551,204     11,914,122.68    2.13%
   8        600000        浦发银行    524,152     11,169,679.12    1.99%
   9        600519        贵州茅台    113,599     9,977,400.17    1.78%
   10        600028        中国石化    1,078,489     9,835,819.68    1.76%
   注：投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细，应阅读登载于本基金管理人网站的年度报告正文。
   8.4报告期内股票投资组合的重大变动
   （一）报告期内累计买入价值前20名的股票明细
   序号    股票代码    股票简称    累计买入金额（元）    占期初基金资产净值的比例
   1        600036        招商银行    19,188,410.74        2.03%
   2        600016        民生银行    14,567,231.31        1.54%
   3        000002        万  科Ａ    11,521,534.90        1.22%
   4        600030        中信证券    10,592,675.20        1.12%
   5        600019        宝钢股份    9,501,449.51        1.00%
   6        601398        工商银行    9,237,196.61        0.98%
   7        600900        长江电力    9,023,401.08        0.95%
   8        600050        中国联通    7,947,098.00        0.84%
   9        601006        大秦铁路    7,155,210.21        0.76%
   10        600028        中国石化    7,013,777.53        0.74%
   11        600000        浦发银行    5,742,482.21        0.61%
   12        600320        振华港机    5,714,121.81        0.60%
   13        600018        上港集团    5,612,076.11        0.59%
   14        000063        中兴通讯    5,080,892.37        0.54%
   15        000858        五 粮 液    4,881,721.96        0.52%
   16        000001        S深发展A    4,755,944.01        0.50%
   17        600519        贵州茅台    4,550,579.00        0.48%
   18        000898        鞍钢股份    3,946,983.02        0.42%
   19        600009        上海机场    3,851,182.75        0.41%
   20        600005        武钢股份    3,809,405.11        0.40%
   （二）报告期内累计卖出价值前20名的股票明细
   序号    股票代码    股票简称    累计卖出金额（元）    占期初基金资产净值的比例
   1        600036        招商银行    40,472,842.87        4.28%
   2        600050        中国联通    34,092,931.75        3.61%
   3        600900        长江电力    32,420,656.72        3.43%
   4        600019        宝钢股份    31,784,682.85        3.36%
   5        600016        民生银行    27,763,056.82        2.94%
   6        000002        万  科Ａ    25,435,017.14        2.69%
   7        600028        中国石化    21,941,541.42        2.32%
   8        600000        浦发银行    17,449,473.28        1.85%
   9        000063        中兴通讯    17,118,214.54        1.81%
   10        600009        上海机场    15,763,233.41        1.67%
   11        000001        S深发展A    14,991,489.07        1.59%
   12        600005        武钢股份    12,956,476.69        1.37%
   13        000858        五 粮 液    12,276,709.16        1.30%
   14        600519        贵州茅台    11,695,051.20        1.24%
   15        600320        振华港机    11,650,423.58        1.23%
   16        600030        中信证券    11,568,991.99        1.22%
   17        600018        上港集团    9,913,715.62        1.05%
   18        000039        中集集团    9,352,406.05        0.99%
   19        600104        上海汽车    9,220,451.27        0.98%
   20        000069        华侨城Ａ    9,106,576.03        0.96%
   （三）报告期内买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
   买入股票成本总额（元）    卖出股票收入总额（元）
   455,116,443.32    1,166,768,448.07
   8.5报告期末按券种分类的债券投资组合
   债券品种    市值(元)    市值占基金资产净值比例
   国债
   金融债    19,881,770.00    3.55%
   央行票据
   企业债
   可转换债券
   资产支持证券
   合计    19,881,770.00    3.55%
   8.6报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券明细
   序号    债券名称    市值(元)    市值占基金资产净值比例
   1        05国开09    19,881,770.00    3.55%
   8.7报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的所有权证明细
   序号    权证名称    数量（份）    市值（元）    市值占基金资产净值比例    备注
   1        侨城HQC1    60,000        843,000.00    0.15%            被动持有
   8.8报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券明细：无
      8.9投资组合报告附注
   （一）报告期内本基金投资的前十名股票的发行主体未被监管部门立案调查，在本报告编制日前一年内本基金投资的前十名证券的发行主体未受到公开谴责和处罚。
   （二）本基金投资的前十名股票中，没有超出基金合同规定的备选股票库之外的股票。
   （三）其他资产的构成
   项目        期末余额(元)
   交易保证金        316,700.00
   应收利息        115,880.31
   待摊费用
   应收申购款        2,039,977.91
   合计        2,472,558.22
   （四） 持有的处于转股期的可转换债券明细 ：无
   （五）报告期内获得的权证资产
   序号    权证代码    权证简称    数量（份）    成本总额（元）    被动持有或主动投资
   1        030002        五粮YGC1    97,847        0        被动
   2        031001        侨城HQC1    227,183        0        被动
   3        038003        华菱JTP1    638,160        0        被动
   4        038004        五粮YGP1    102,864        0        被动
   5        038005        深能JTP1    333,706        0        被动
   6        038006        中集ZYP1    174,545        0        被动
   7        038008        钾肥JTP1    40,094        0        被动
   8        580002        包钢JTB1    212,557        0        被动
   9        580003        邯钢JTB1    218,211        0        被动
   10        580004        首创JTB1    27,275        0        被动
   11        580005        万华HXB1    28,055        0        被动
   12        580006        雅戈QCB1    25,370        0        被动
   13        580007        长电CWB1    165,328        0        被动
   14        580008        国电JTB1    40,831        0        被动
   15        580009        伊利CWB1    32,279        0        被动
   16        580990        茅台JCP1    187,213        0        被动
   17        580991        海尔JTP1    277,230        0        被动
   18        580992        雅戈QCP1    177,591        0        被动
   19        580993         万华HXP1    42,082        0        被动
   20        580994        原水CTP1    104,303        0        被动
   21        580995        包钢JTP1    212,557        0        被动
   22        580996        沪场JTP1    525,758    0            被动
   23        580997        招行CMP1    2,060,556    0        被动
   §9  基金份额持有人情况
   9.1报告期末基金份额持有人户数
   报告期末基金份额持有人户数（户）        5,451
   报告期末平均每户持有的基金份额（份）    59,353.65
   9.2 报告期末基金份额持有人结构
   项目                数量（份）    占总份额的比例
   报告期末基金份额总额        323,536,756.55    100.00%
   其中：机构投资者持有的基金份额    189,534,307.16    58.58%
   个人投资者持有的基金份额        134,002,449.39    41.42%
   9.3 报告期末本基金场内前十名持有人明细
   序号    持有人名称                持有份额（份）    占总份额的比例
   1        中信证券股份有限公司            7,002,820    2.16%
   2        国泰君安证券股份有限公司        5,000,000    1.55%
   3        国都证券有限责任公司            5,000,000    1.55%
   4        中国人寿保险股份有限公司-分红账户    5,000,000    1.55%
   5        冯博宇                    2,245,587    0.69%
   6        张牧                    1,000,280    0.31%
   7        中诚期货经纪有限责任公司        843,600        0.26%
   8        李楠                    550,000        0.17%
   9        孙玉英                    306,568        0.09%
   10        朱成金                    00,000        0.09%
   §10 开放式基金份额变动情况
   项  目                基金份额总额（份）
   基金合同生效日的基金份额总额    867,126,900.07
   报告期期初基金份额总额        964,033,132.83
   报告期期间总申购份额        625,100,313.78
   报告期期间总赎回份额        1,265,596,690.06
   报告期期末基金份额总额        323,536,756.55
   §11  重大事件揭示
   （一）报告期内未召开基金份额持有人大会。
   （二）报告期内基金管理人、基金托管人的基金托管部门无重大人事变动情况。
   （三）报告期内无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
   （四）报告期内本基金投资策略未发生改变。
   （五）基金收益分配
   报告期内本基金实施了三次基金收益分配，合计每10份基金份额派发现金红利2.50元。
   （六）报告期内，本基金未改聘为其审计的会计师事务所。报告年度应支付给聘任普华永道中天会计师事务所有限公司的审计费50,000.00元，该审计机构连续2个年度为本基金提供审计服务。
   （七）报告期内，基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。
   （八）基金租用证券公司专用交易席位的有关情况
   1.基金租用席位的选择标准和程序
   （1）经营行为规范，在近一年内无重大违规行为；
   （2）公司财务状况良好；
   （3）有良好的内控制度，在业内有良好的声誉；
   （4）有较强的研究能力，能及时、全面、定期提供质量较高的宏观、行业、公司和证券市场研究报告，并能根据基金投资的特殊要求，提供专门的研究报告；
   （5）建立了广泛的信息网络，能及时提供准确地信息资讯服务。
   基金管理人根据以上标准进行考察后，确定选择证券公司，向其租用本基金专用交易席位。基金管理人与被选择的证券公司签订委托协议，报中国证监会备案并通知基金托管人。
   2.报告期内通过证券公司专用席位进行的股票、债券、债券回购情况
   （1）股票交易量及佣金情况
   证券公司名称        租用席位数量（个）    股票成交金额（元）        占股票总成交金额的比例        佣金（元）    占佣金总量比例
   平安证券有限责任公司    1            365,445,138.94            22.57%                299,666.49    22.92%
   中国银河证券有限责任公司    1            418,610,530.88            25.85%                327,567.88    25.05%
   中信证券股份有限公司    1            715,976,512.75            44.22%                587,099.74    44.90%
   中银国际证券有限责任公司    1            119,084,237.41            7.36%                93,184.19    7.13%
   合计            4            1,619,116,419.98        100.00%                1,307,518.30    100.00%
   注：本基金基金份额自报告期初96403.31万份降至6月30日27712.19万份，12月31日32353.67万份，本基金股票交易量及其佣金主要产生于上半年。
   （2）债券交易情况
   证券公司名称        债券成交金额（元）    占债券成交总额的比例
   中银国际证券有限责任公司    368,880.00        100%
   合计            368,880.00        100%
   （3）债券回购交易情况：无
   （4）权证交易情况
   证券公司名称        权证成交金额（元）    占权证成交总额的比例
   平安证券有限责任公司    553,783.54        5.24%
   中国银河证券有限责任公司    2,467,392.41        23.36%
   中信证券股份有限公司    5,405,936.43        51.18%
   中银国际证券有限责任公司    2,136,240.62        20.22%
   合计            10,563,353.00        100.00%
   3.报告期内租用证券公司席位的变更情况
   报告期内本基金新增中银国际证券有限公司租深圳席位1个。
   （九）报告期内刊登于《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》的其他临时报告
   序号    临时报告名称                                        披露日期    备注
   1        关于增加申银万国证券为嘉实浦安保本基金、嘉实货币市场基金和嘉实300基金代销机构的公告    2006年1月4日
   2        关于旗下开放式基金开办定期定额投资业务的公告                        2006年1月5日    含本基金
   3        关于旗下开放式基金代销机构华夏证券变更为中信建投证券的公告                2006年2月10日    含本基金
   4        关于公司旗下开放式基金开展促销活动的公告                        2006年3月1日    含本基金
   5        嘉实沪深300指数证券投资基金（LOF）分红预告
           2006年3月4日    拟派发现金红利1.05元/10份
   6        嘉实沪深300指数证券投资基金（LOF）分红公告
           2006年3月9日    派发现金红利 0.70元/10份
   7        嘉实沪深300指数证券投资基金（LOF）第二次分红预告                    2006年4月6日    拟派发现金红利0.30元/10份
   8        嘉实沪深300指数证券投资基金（LOF）第二次分红公告                    2006年4月14日    派发现金红利0.30元/10份
   9        关于开通"好易联基金网上交易"的公告    2006年4月24日    含本基金
   10        关于增加德邦证券为嘉实300基金代销机构的公告                        2006年5月20日
   11        嘉实沪深300指数证券投资基金（LOF）第三次分红公告                    2006年6月13日    派发现金红利1.50元/10份
   12        关于所管理的部分证券投资基金运用基金财产投资资产支持证券的公告                2006年6月29日    含本基金
   13        关于增加深圳发展银行为嘉实300基金、嘉实超短债基金代销机构的公告                2006年7月26日
   14        关于旗下开放式基金通过东北证券开办定期定额投资业务的公告                2006年8月25日    含本基金
   15        关于对中国农业银行金穗卡持有人办理嘉实基金网上交易业务的公告                2006年9月15日    含本基金
   16        关于增加金通证券为嘉实300基金代销机构的公告
           2006年10月16日
   17        关于旗下开放式基金通过国泰君安证券等13家代销机构开办定期定额投资业务的公告        2006年11月4日    含本基金
   18        关于开通中国建设银行龙卡储蓄卡基金网上交易的公告                    2006年11月15日    含本基金
   19        关于增加招商银行、山西证券为旗下开放式基金代销机构的公告                006年11月28日    招商银行含本基金
   投资者对本报告如有疑问，可咨询本基金管理人嘉实基金管理有限公司，咨询电话400-600-8800、 (010)65185566，或发电子邮件，E-mail:service@jsfund.cn。
   
   嘉实基金管理有限公司
   2007年3月31日